Software Conviction Fund
The sectorial expertise of a software specialist combined with the experience of Pergam's managers
The objective of the fund is to invest in the Software sector to deliver an annual return in excess of the Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index USD (WLSN index)
Investment Strategy
The SAAS (Software As A Service) sector is central to the architecture of current and future software. Its strong growth allows companies to gain in efficiency, productivity and profitability.
The complementarity of two experts
Software Club, a company with expertise in the field of software, provides a network of clients with in-depth knowledge of the sector. To build the portfolio, optimise the investment timing and define the weight of the positions. .
The investment process
Pre-selection of 200 stocks from a universe of 1500, focusing on the optimal combination of growth and margins.
Extensive private equity due diligence leading to the construction of a concentrated portfolio of around 30 stocks.
Success factors
Software Club leverages its membership base of over 100 technology company founders and PE investors to build a large database of the investment universe and thus display a very deep knowledge of the sector. Its expertise is also based on a network of independent players that it regularly calls upon during its due diligence.
Software Conviction Fund is a sub-fund of the Pergam Funds SICAV in compliance with the UCITS Directive.
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- Characteristics
- Performance
- Documents
Euro share IE Cap ISIN code: | FR00140084E7 |
Bloomberg Code: | PESWCIE FP |
Legal form: | SICAV UCITS V under French law |
Classification : | International Equities |
Classification SFDR : | Article 8 |
Depositary: | Oddo BHF |
Risk Profile SRI: | 1 2 3 4 5 6 7 |
Recommended investment period: | 5 years |
Allocation of the results: | Capitalisation |
Valuation: | Weekly |
Subscription / redemption deadline date and time: | Each business day before noon Paris time |
Minimum subscription: | 50 000 euros |
Original net asset value: | 100 euros |
Management costs: | 1.2% |
Subscription fee: | 2% max. not vested in the fund |
Redemption fee: | None |
Performance fee: | 15% when annualised performance exceeds the Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index USD (WLSN index) |
Benchmark : | Indice Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index USD (WLSN index) |
Countries authorised for marketing: | France |
PEA eligible: | No |
Euro share RE Cap ISIN code: | FR00140084C1 |
Bloomberg Code: | PESWCRE FP |
Legal form: | SICAV UCITS V under French law |
Classification : | International Equities |
Classification SFDR : | Article 8 |
Depositary: | Oddo BHF |
Risk Profile SRI: | 1 2 3 4 5 6 7 |
Recommended investment period: | 5 years |
Allocation of the results: | Capitalisation |
Valuation: | Weekly |
Subscription / redemption deadline date and time: | Each business day before noon Paris time |
Minimum subscription: | 100 euros |
Original net asset value: | 100 euros |
Management costs: | 2% |
Subscription fee: | 2% max. not vested in the fund |
Redemption fee: | None |
Performance fee: | 15% when annualised performance exceeds the Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index USD (WLSN index) |
Benchmark : | Indice Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index USD (WLSN index) |
Countries authorised for marketing: | France |
PEA eligible: | No |
USD share IU Cap ISIN code: | FR00140084G2 |
Bloomberg Code: | PESWCIU FP |
Legal form: | SICAV UCITS V under French law |
Classification : | International Equities |
Classification SFDR : | Article 8 |
Depositary: | Oddo BHF |
Risk Profile SRI: | 1 2 3 4 5 6 7 |
Recommended investment period: | 5 years |
Allocation of the results: | Capitalisation |
Valuation: | Weekly |
Subscription / redemption deadline date and time: | Each business day before noon Paris time |
Minimum subscription: | 50 000 USD |
Original net asset value: | 100 USD |
Management costs: | 1.2% |
Subscription fee: | 2% max. not vested in the fund |
Redemption fee: | None |
Performance fee: | 15% when annualised performance exceeds the Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index USD (WLSN index) |
Benchmark : | Indice Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index USD (WLSN index) |
Countries authorised for marketing: | France |
PEA eligible: | No |
USD share RU Cap ISIN code: | FR00140084F4 |
Bloomberg Code: | PESWCRU FP |
Legal form: | SICAV UCITS V under French law |
Classification : | International Equities |
Classification SFDR : | Article 8 |
Depositary: | Oddo BHF |
Risk Profile SRI: | 1 2 3 4 5 6 7 |
Recommended investment period: | 5 years |
Allocation of the results: | Capitalisation |
Valuation: | Weekly |
Subscription / redemption deadline date and time: | Each business day before noon Paris time |
Minimum subscription: | 100 USD |
Original net asset value: | 100 USD |
Management costs: | 2% |
Subscription fee: | 2% max. not vested in the fund |
Redemption fee: | None |
Performance fee: | 15% when annualised performance exceeds the Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index USD (WLSN index) |
Benchmark : | Indice Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index USD (WLSN index) |
Countries authorised for marketing: | France |
PEA eligible: | No |
USD share ZU Cap ISIN code: | FR00140084H0 |
Bloomberg Code: | PESWCRU FP |
Legal form: | SICAV UCITS V under French law |
Classification : | International Equities |
Classification SFDR : | Article 8 |
Depositary: | Oddo BHF |
Risk Profile SRI: | 1 2 3 4 5 6 7 |
Recommended investment period: | 5 years |
Allocation of the results: | Capitalisation |
Valuation: | Weekly |
Subscription / redemption deadline date and time: | Each business day before noon Paris time |
Minimum subscription: | 100 USD |
Original net asset value: | 100 USD |
Management costs: | 0.6% |
Subscription fee: | 5% max. not vested in the fund |
Redemption fee: | None |
Performance fee: | 15% when annualised performance exceeds the Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index USD (WLSN index) |
Benchmark : | Indice Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index USD (WLSN index) |
Countries authorised for marketing: | France |
PEA eligible: | No |
Importante information : the figures quoted relate to past years and past performance is not a reliable indicator of future performance. They are not constant over time and not guaranteed. The fund may not be suitable for all investors. The risks and costs associated with investing in the fund are described in the KIID (key investor information presentation) and in the prospectus, which can be downloaded from the website www.pergam.net. Pergam invites the persons concerned to read them. The KIID must be given to the investors prior to subscription. The tax treatment depends about each client and may be modified subsequently Source: Bloomberg Index Services Limited. BLOOMBERG® and the indices referenced herein (the “Indices”, and each such index, an “Index”) are service marks of Bloomberg Finance L.P. and its affiliates (collectively “Bloomberg”) and/or one or more third-party providers (each such provider, a “Third-Party Provider,”) and have been licensed for use for certain purposes to PERGAM SAS (the “Licensee”). To the extent a Third-Party Provider contributes intellectual property in connection with the Index, such third-party products, company names and logos are trademarks or service marks, and remain the property, of such Third-Party Provider. Bloomberg or Bloomberg’s licensors own all proprietary rights in the Bloomberg Indices. Neither Bloomberg nor Bloomberg’s licensors, including a Third-Party Provider, approves or endorses this material, or guarantees the accuracy or completeness of any information herein, or makes any warranty, express or implied, as to the results to be obtained therefrom and, to the maximum extent allowed by law, neither Bloomberg nor Bloomberg’s licensors, including a Third-Party Provider, shall have any liability or responsibility for injury or damages arising in connection therewith.
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Software Conviction Fund
La compétence sectorielle d'un spécialiste du Software alliée à l'expérience des gérants de Pergam
L’objectif du fonds est d'investir dans le secteur du Software pour délivrer une performance annuelle supérieure à celle de l’indice Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index USD (WLSN index)
Thèse d’investissement
Le secteur du SAAS (Software As A Service) est au centre de l'architecture des logiciels actuels et futurs. Sa forte croissance permet aux entreprises de gagner en efficience, productivité et rentabilité.
La complémentarité de deux spécialistes
Software Club, société experte dans le domaine du software, apporte à un réseau de clients une connaissance pointue du secteur.
Pergam construit le portefeuille, optimise le timing d’investissement et le poids des positions.
Le processus d'investissement
- La présélection de 200 valeurs dans un univers de 1500, privilégie la combinaison optimale de croissance et de marges.
- Une due diligence poussée, issue du Private Equity conduit à la construction d’un portefeuille concentré d’environ 30 valeurs.
Les facteurs de succès
Software Club met à profit la base de ses membres comprenant une centaine de fondateurs de sociétés technologiques, d’investisseurs PE pour constituer une large base de données de l’univers d’investissement et afficher ainsi une connaissance très poussée du secteur. Son expertise repose également sur un réseau d’acteurs indépendants qu’elle sollicite régulièrement à l’occasion de ses due diligence.
Software Conviction Fund est un compartiment de la SICAV Pergam Funds conforme à la directive UCITS.
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- Caractéristiques du fonds
- Performance
- Documents
Code ISIN part euro IE : | FR00140084E7 |
Code Bloomberg : | PESWCIE FP |
Forme juridique : | SICAV UCITS V de droit français |
Classification : | Actions internationales |
Classification SFDR : | Article 8 |
Dépositaire : | Oddo BHF |
Profil de Risque SRI : | 1 2 3 4 5 6 7 |
Durée de placement recommandée : | 5 ans |
Affectation des résultats : | Capitalisation |
Valorisation / Liquidité : | Quotidienne |
Date et heure limite de souscription / rachat : | Chaque jour ouvré avant 12h00 heure de Paris |
Minimum de souscription : | 50 000 Euros |
Valeur liquidative d’origine : | 100 Euros |
Frais de gestion : | 1,2% |
Commission de souscription : | 2% max. non acquis au fonds |
Commission de rachat : | Néant |
Commission de surperformance : | 15% TTC de la surperformance du compartiment par rapport à la performance du Benchmark sur l’exercice |
Benchmark : | Indice Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index EUR (WLSNRE index) |
Pays autorisés la commercialisation : | France |
Eligibilité PEA : | Non |
Code ISIN part euro RE : | FR00140084C1 |
Code Bloomberg : | PESWCRE FP |
Forme juridique : | SICAV UCITS V de droit français |
Classification : | Actions internationales |
Classification SFDR : | Article 8 |
Dépositaire : | Oddo BHF |
Profil de Risque SRI : | 1 2 3 4 5 6 7 |
Durée de placement recommandée : | 5 ans |
Affectation des résultats : | Capitalisation |
Valorisation / Liquidité : | Quotidienne |
Date et heure limite de souscription / rachat : | Chaque jour ouvré avant 12h00 heure de Paris |
Minimum de souscription : | 100 Euros |
Valeur liquidative d’origine : | 100 Euros |
Frais de gestion : | 2% |
Commission de souscription : | 2% max. non acquis au fonds |
Commission de rachat : | Néant |
Commission de surperformance : | 15% TTC de la surperformance du compartiment par rapport à la performance du Benchmark sur l’exercice |
Benchmark : | Indice Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index EUR (WLSNRE index) |
Pays autorisés la commercialisation : | France |
Eligibilité PEA : | Non |
Code ISIN part USD IU : | FR00140084G2 |
Code Bloomberg : | PESWCIU FP |
Forme juridique : | SICAV UCITS V de droit français |
Classification : | Actions internationales |
Classification SFDR : | Article 8 |
Dépositaire : | Oddo BHF |
Profil de Risque SRI : | 1 2 3 4 5 6 7 |
Durée de placement recommandée : | 5 ans |
Affectation des résultats : | Capitalisation |
Valorisation / Liquidité : | Quotidienne |
Date et heure limite de souscription / rachat : | Chaque jour ouvré avant 12h00 heure de Paris |
Minimum de souscription : | 50 000 USD |
Valeur liquidative d’origine : | 100 USD |
Frais de gestion : | 1,2% |
Commission de souscription : | 2% max. non acquis au fonds |
Commission de rachat : | Néant |
Commission de surperformance : | 15% TTC de la surperformance du compartiment par rapport à la performance du Benchmark sur l’exercice |
Benchmark : | Indice Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index EUR (WLSNRE index) |
Pays autorisés la commercialisation : | France |
Eligibilité PEA : | Non |
Code ISIN part USD RU : | FR00140084F4 |
Code Bloomberg : | PESWCRU FP |
Forme juridique : | SICAV UCITS V de droit français |
Classification : | Actions internationales |
Classification SFDR : | Article 8 |
Dépositaire : | Oddo BHF |
Profil de Risque SRI : | 1 2 3 4 5 6 7 |
Durée de placement recommandée : | 5 ans |
Affectation des résultats : | Capitalisation |
Valorisation / Liquidité : | Quotidienne |
Date et heure limite de souscription / rachat : | Chaque jour ouvré avant 12h00 heure de Paris |
Minimum de souscription : | 100 USD |
Valeur liquidative d’origine : | 100 USD |
Frais de gestion : | 2% |
Commission de souscription : | 2% max. non acquis au fonds |
Commission de rachat : | Néant |
Commission de surperformance : | 15% TTC de la surperformance du compartiment par rapport à la performance du Benchmark sur l’exercice |
Benchmark : | Indice Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index EUR (WLSNRE index) |
Pays autorisés la commercialisation : | France |
Eligibilité PEA : | Non |
Code ISIN part USD ZU : | FR00140084H0 |
Code Bloomberg : | PESWCZU FP |
Forme juridique : | SICAV UCITS V de droit français |
Classification : | Actions internationales |
Classification SFDR : | Article 8 |
Dépositaire : | Oddo BHF |
Profil de Risque SRI : | 1 2 3 4 5 6 7 |
Durée de placement recommandée : | 5 ans |
Affectation des résultats : | Capitalisation |
Valorisation / Liquidité : | Quotidienne |
Date et heure limite de souscription / rachat : | Chaque jour ouvré avant 12h00 heure de Paris |
Minimum de souscription : | 100 USD |
Valeur liquidative d’origine : | 100 USD |
Frais de gestion : | 0,6% |
Commission de souscription : | 5% max. non acquis au fonds |
Commission de rachat : | Néant |
Commission de surperformance : | 15% TTC de la surperformance du compartiment par rapport à la performance du Benchmark sur l’exercice |
Benchmark : | Indice Bloomberg World Large, Mid & Small Cap Net Return Index EUR (WLSNRE index) |
Pays autorisés la commercialisation : | France |
Eligibilité PEA : | Non |
Informations importantes : Les performances passées ne sont pas un indicateur fiable des performances futures et ne sont pas constantes dans le temps et ne font l’objet d’aucune garantie. L’OPCVM peut ne pas être approprié à tous les investisseurs. Les risques et frais liés à l’investissement dans l’OPCVM sont décrits dans le DIC (document d’information clé) et le prospectus de cet OPCVM, qui sont téléchargeables à partir du site www.pergam.net. Pergam invite les personnes concernées à en prendre connaissance. Le DIC doit être remis au souscripteur préalablement à la souscription. Le traitement fiscal dépend de la situation de chaque client et est susceptible d’être modifié ultérieurement. Ce document doit être lu conjointement avec le prospectus et le DIC qui sont disponibles sur notre site internet www.pergam.net.
« Source : Bloomberg Index Services Limitée. BLOOMBERG® et les indices référencés dans le présent document (les « Indices », et chacun de ces indices, un « Indice ») sont des marques de service de Bloomberg Finance L.P. et de ses sociétés affiliées (collectivement « Bloomberg ») et/ou d’un ou plusieurs fournisseurs tiers (chacun de ces fournisseurs, un « Fournisseur Tiers ») et ont obtenu une licence d’utilisation à certaines fins pour PERGAM SAS (le « Licencié »). Dans la mesure où un fournisseur tiers apporte une propriété intellectuelle en relation avec l’indice, ces produits tiers, noms de sociétés et logos sont des marques commerciales ou des marques de service et restent la propriété de ce fournisseur tiers.
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